双降之后，各家银行还是对定期存款利率进行了较大幅度的上调。记者发现，利率市场化之下，城商行的存款利率明显高于其他类型的银行，有城商行的存款利率甚至最高上浮67%。这引发部分专家的担忧，建议央行[微博]给予窗口指导，防止城商行恶性竞争。

央行“双降”后，从各家银行公布的最新利率情况来看，国有大行的上调幅度仍然最小，普遍在20%以内。目前，工、农、中、建、交五大行及招行，步调基本一致，3个月、半年、1年期定存利率均为1.35%、1.55%、1.75%，上浮幅度为22%、20%、16.7%，两年期存款利率则上浮约12%，3年期以上则未进行上浮。

股份行城商行上浮力度大：除了招行，股份制银行上浮力度较大，普遍上调了30%左右。目前，民生、兴业、浦发等7家股份制上市银行3个月、半年、1年期定存利率大都在1.5%、1.75%、2%的水平，较基准利率上浮约36%、34%、33%。而3年期以上，最少也有10%以上的上浮。

利率上调幅度最大的仍集中在城商行。其中，哈尔滨银行3个月、半年、一年定期存款利率分别为1.8%、2.1%、2.5%，上浮幅度高达63%、61%、67%。长沙银行、重庆银行上浮幅度也达40%以上。

部分银行活期利率打折：而另一边厢，记者发现，上市银行中，除了城商行，部分银行的活期存款利率，不但没有上浮，反而还略有下调。

银行官网信息显示，工、农、中、建、交五大行，以及民生银行（8.64, -0.05, -0.58%）、招商银行（17.86, -0.18, -1.00%）等股份制银行，活期存款利率均由基准利率0.35%下调至0.3%，下调幅度约14%。

不过，南京银行、上海银行等部分城商行的活期存款保持在0.35%的基准水平。部分城商行活期利率则上浮，例如广东华兴银行活期利率高达0.49%，上浮40%。

招行同业金融总部高级分析师刘东亮[微博]表示，以前有存贷比限制，银行必须多拉存款做大负债，但存贷比指标取消后，银行不但不用冲存款规模，反而可以透支。此外，资产配置荒也困扰着银行，除了贷款，仅仅依靠购买债券，难以覆盖负债成本。存款增长太快，对银行反而形成很大压力。因此，银行目前大规模拉存款的意愿并不强。

城商行防流动性风险如履薄冰：“在整个银行体系中，城商行的吸储能力不及大行，用高利息吸收存款以提升市场占有率，也是无奈之举。”曾在城商行工作多年的广东某银行业资深人士表示。

中央财经大学中国银行业研究中心主任郭田勇[微博]表示，虽然目前国内银行业的经营模式差异不大，但是银行负债成本高，资产端肯定会投向更高收益的项目，而收益越高风险越大。再加上城商行是区域性银行，抗风险能力不及大行。

前述资深人士表示，城商行高息揽储更多是让利，因此城商行的盈利能力会不如大行，但另一方面，城商行有当地财政的扶持、经营成本也比较低、不用承担太多的社会责任等，这给城商行带来成本优势。“不过，也不排除城商行为了赚取更多利润，在资金运作方面投向收益更高、同样风险更大的项目。”该人士说。

新近发布的《改革与发展——城市商业银行20年发展报告》指出，城商行信贷资产正步入违约高峰期，而这次的不良高峰是市场化后的首次高峰，颇具普遍性，是明显的、非行政化环境下形成的不良贷款。

银监会的最新统计显示，目前，我国城商行不良贷款余额和不良贷款率已连续11个季度上升，截至今年6月末，城商行不良贷款率为1.37%，不良贷款余额有1120亿元，较上年末增加了265亿元。

在近日召开的2015年城商行年会上，银监会主席尚福林认为，跨业业务通过业务合作可能将风险传染给城商行。尚福林指出，城商行负债稳定性差，承受市场波动冲击的能力较弱，防范流动性风险时更是如履薄冰。

专家建议：城商行应着力“差异化”。一方面，中国需要利率定价差异化，但是另一方面，监管层也不愿意看到差异太大。因为如果利率拔得太高，风险也会加大。

对于存款利率市场化，郭田勇建议，央行应该给予窗口指导，防止中小银行为扩大存款规模而恶性竞争，另外，也为了更好地服务实体经济。如果降息后存款利息降不下来，实体经济的融资成本也降不下来。

而对于防范城商行的风险，尚福林称，要及时开展压力测试，做好流动性风险识别、计量和监测。“在化解历史风险方面，城商行要坚持部分不良资产由地方政府以真金白银置换，推动风险真实有效化解。”

为了抵抗风险，日前，北京银行、上海银行、徽商银行等20家城商行签署“流动性互助合作公约”，承诺当一家银行出现短期和紧急流动性需求时，其他银行将提供支持。

郭田勇指出，城商行不应该打价格战，而应在差异化下大工夫，找到自己的核心竞争力。城商行只有集结优势资源来打造自身在某一领域的专家地位，才能有效对应大型银行的多元化攻势。