《关于完善银行理财业务组织管理体系有关事项的通知》(业内称“35号文”)上周五晚落地，这份由银监会发布的《通知》明确要求银行要在今年9月底前建立理财业务事业部。记者通过调查了解到，目前已有很多银行建立起了类似的理财事业部，不过一些城商行和农信社的理财业务还有待进一步归口管理。

理财事业部改革时间表划定：7月11日下午，银监会发布《中国银监会关于完善银行理财业务组织管理体系有关事项的通知》（以下简称《通知》），《通知》要求银行应于2014年7月底前，向银监会及其派出机构报告已有理财业务开展情况以及事业部制改革的规划和时间进度，并于2014年9月底前完成理财业务事业部制改革；未按时完成理财业务事业部制改革的银行，监管部门将采取相应审慎监管措施。违反该规定开展理财业务的银行，将会被银监会及其派出机构按照违反审慎经营规则进行查处。

这封通知要求的对象不仅包括国家开发银行、各国有商业银行、股份制商业银行、邮政储蓄银行，还包括农村合作银行、农村信用社等其他银行业金融机构，中国进出口银行、中国农业发展银行、外国银行分行开展理财业务也参照该通知执行。

从2004年光大银行发行国内第一款外币理财产品以来，中国银行理财市场已经走过了十年时间。银监会数据显示，截至2014年5月末，全国400多家银行业金融机构共存续理财产品50918款，理财资金账面余额13.97万亿元。2013年银行理财产品的加权平均收益率为4.13%。银监会数据显示，去年，银行理财产品累计为社会创造了4500亿元的收益。

然而在商业银行理财业务蓬勃发展的同时，风险亦如影随形，诸如误导销售、信息披露不充分、理财资金与银行自营资金没有完全分离等问题常见报端。这也是银监会下发上述《通知》的意图所在。

调查：多家银行已成立相关部门。光大银行[微博]资产管理部总经理张旭阳对京华时报记者表示，《通知》对于银行业的影响主要有三方面：第一是银监会对于完善银行理财业务组织管理体系提出的几点要求，为银行业开展理财业务建立了清晰的防火墙，使得银行能够回归代客理财的经营原则；第二是银监会此次的措施，是对之前举措的一次完善，使得从销售行为规范到投资行为规范再到现在的运营行为规范这整体的一个管理框架得以建立，增加了银行理财业务的透明度，避免了信用风险；第三是该通知使得银行对于理财业务能够形成一个独立的管理体系和市场运营机制，形成独立有效的风险管理机制，从而提升银行的影响，并为今后持续的良性发展吸引优质的市场人才。

京华时报记者了解到，部分银行已经先行成立了相关业务部门，有的叫财富管理事业部，如平安银行，有的叫理财业务管理部，如中信银行，还有的叫资产管理部，如光大银行、浦发银行等。据记者不完全统计，目前工行、农行、交行、兴业、光大、民生、招行、中信、北京银行、建行等多家上市银行已相继成立资产管理部或类似职能部门。

此外，今年5月份，华夏银行已成立了理财事业部（筹备组）对理财事业部制改革进行筹划，而光大银行理财事业部制改革预计在七八月份完成。张旭阳告诉记者，光大银行从资产管理中心到资产管理部，都是独立的运营中心。这次会根据相关要求向风险管理、流动性管控等方面靠拢，目前理财事业部大框架已经出来了，该行会对照“35号文”对细节进行完善，名字仍然沿用资产管理部。

延伸：中小银行改革成本高。银监会并非首次提出要设立理财事业部，今年年初召开的银监会监管工作会议上就曾提出，银行理财业务改革的关键，从根本上讲是要按照国际通行原则，建立风险防范隔离墙，实现理财业务机构和运营与存贷款业务机构的分离，作为过渡，当前可在银行内部设立事业部。

对于监管的要求，大多数银行都在积极履行，记者从银行了解到，之前银监会107号文以及3月份下发的相关文件对于理财产品的管理体系建设已经有所提及，所以目前来说银行之间的进展情况基本差不多。城商行、农信社由于理财业务量比较小，可能尚未完成业务归口管理以及组织建构的建设。有银行人士对记者表示：“不少大行已经初步建立，但是中小银行积极性不高。一方面在于事先缺少人才储备和经验，另一方面是理财业务管理系统仍未完善，理财业务的体量也较小。”

景林资产管理公司金融与宏观策略分析师倪军表示，大银行理财资金规模较大，成立独立部门进行理财运作的边际成本较低，相较而言，中小银行的边际成本较高，影响更大。张继强也表示，规范意味着成本的增加，而目前资产端和负债端利率很低，被迫增加低收益的流动性资产比率，以及后续银行理财牌照制度也可能推出，导致高收益率的小行理财退出竞争，均有可能倒逼理财收益率的下行。

无论如何，银行理财业务转型的窗口已经打开，浦发银行金融市场部总经理助理杨再斌表示，银行理财转型的方向包括由期限错配结构向委托资产管理业务结构转型；由部门化运作向基金化和公司化运作转型，由预期收益类产品向净值创新类产品转型等。