银行存款增速正在减缓，揽储难成本普遍上升

相濡以沫

“我们深知，中国银行业‘放贷款-冲存款-增利润’的传统增长模式已经终结，转型发展（乃）大势所趋。”在日前发布的2014年年报中，交行董事长牛锡明在董事长致辞中如此表示。利率市场化对银行的影响正在慢慢体现，而银行存款所受到的影响首当其冲。

从目前已公布2014年业绩的11家上市银行可以看出，大部分银行的存款增速正在减缓，成本较低的活期存款在总存款中的占比正在减少，而银行的负债成本也在不断增加。

业内人士对《每日经济新闻》记者表示，在利率市场化、宏观经济下行压力较大、互联网金融火爆异常等多方面因素影响下，银行的存款成本正在增加，而随着利率市场化的进一步推进，未来银行或将面临更严峻的形势。

“银行存款确实很难拉”：记者注意到，虽然大部分银行2014年的存款总额较上一年有一定幅度的增长，但增幅较2013年已有所下滑，而交行的存款更是出现负增长。

年报显示，截至2014年末，交行客户存款余额约为4.03万亿元，较年初减少3.08%。

而其他银行存款虽然较上一年有所增长，但大部分银行的增幅较同期有所下滑。

比如中行，2014年，该行客户存款增长7.8%，但2013年这一数据为10.07%；工行2014年客户存款增长6.4%，2013年则为7.2%；农行2014年客户存款增长6.1%，而上一年为8.7%。此外，建行、浦发、光大、中信等银行情况类似。

一位券商银行业分析师对《每日经济新闻》记者表示，随着利率市场化推进及存款偏离度指标等要求的出台，银行的存款增速确实会稍微慢一些。“现在的银行存款确实很难拉”，某国有大行基层客户经理对《每日经济新闻》记者表示，随着互联网金融影响显现，加上股市转好，都导致了零售银行存款流失。

相濡以沫

存款成本普遍上升：存款难拉的另外一面，是银行负债成本的不断上升。事实上，在互联网金融等因素的冲击下，银行也不得不提高收益来吸收存款。

“现在是银行存款‘货币基金化’。”一位银行人士表示。自从余额宝[微博]兴起之后，各家银行相继推出了自身的货币基金类产品，此外，还有银行还开发了类似“定存活取”的产品，即使没满定期的时间也可享受一定期限的定期收益。

年报显示，绝大多数银行存款成本较以往有所增加。比如工行去年的存款平均付息率为2.04%，而上一年为1.98%；中行去年的存款平均利率为2.02%，较上一年增加了15个基点；光大银行（4.90, 0.07, 1.45%）2014年客户存款的平均成本率为2.73%，而上一年为2.51%。

“存款成本肯定会有所上升。”前述券商银行业分析师认为，而在互联网金融大热和股市转好的情况下，成本较低的零售存款和活期存款增长将更加艰难。

招行在2014年年报中表示，“2014年，受资本市场活跃及高收益理财产品影响，零售客户存款向投资渠道流动。截至2014年12月31日，本集团零售客户存款占客户存款总额的比例为33.08%，比2013年末下降1.81个百分点。”

前述券商银行业分析师认为，利率市场化的影响还将持续，银行所面临的各种问题仍然会存在。

不过，很多银行也开始意识到利率市场化的影响，并开始寻求转型。比如加大互联网金融投入、或者发展同业、投行等业务。

平安证券[微博]在点评工行2014年报时也表示，（工行）个人存款及活期存款全年均仅增长4%，是存款增速较低的主要原因。相比而言，工行理财产品余额在年底已接近2万亿规模，同比增速达到48%的历史较高水平。

“我们认为，这主要是工行从单纯经营表内存款逐步转向金融资产的综合管理，符合整体行业的大势所趋，同时在利率市场化后期，拥有众多网点的大行的存款优势在逐步丧失。利率市场化进入最后阶段，一方面银行受到互联网等金融创新的冲击，仍将依靠有吸引力的理财产品留住客户，一方面银行也需要考虑负债运用的综合效率而非一味追求增长。”平安证券表示。